לוקסמבורג היא מקום מגוריו של הקרן השנייה בגודלה בעולם אחרי ארה”ב , ולגבי זה, ישנם מבנים רבים זמינים עבור סוגים שונים של תחומי השקעה, כמו גם עבור מספר סוגים של משקיעים בלוקסמבורג. בין אלה ניתן למנות את ההתחייבויות להשקעות קולקטיביות (UCI) – שהיא סוג של קרן השקעות בלוקסמבורג שמציעה למשקיעים הזדמנות לייצר הכנסה, לגשת לתיק עם מספר השקעות ולחלוק את העלויות הנלוות.
המאפיינים העיקריים של UCIs בלוקסמבורג
| UCI | קרן השקעות שיכולה להשקיע בכל סוגי הנכסים שאינם עומדים בסטנדרטים שנקבעו בהנחיית האיחוד האירופי |
| חקיקה ישימה | חוק UCI – חוק לוקסמבורג מ-17 בדצמבר 2010 על התחייבויות להשקעה קולקטיבית חלק I (“חוק UCITS”) |
| משקיעים מתאימים | ללא הגבלה |
| נכסים כשירים | לא מוגבל על פי חוק אך הגבלות ספציפיות מוחלות על ידי ה-CSSF. |
| דרישות פיזור סיכונים | דרישות פיזור סיכונים מוגדרות בחוזר IML 91/7 ה-CSSF משתמש בדרישות פיזור הסיכונים הבאות (אלא אם כן אושרה חריגה על ידי ה-CSSF במהלך תהליך האישור) (רשימה לא ממצה): מקסימום 20% בניירות ערך שהונפקו על ידי מנפיק אחד ; ומקסימום 20% בנכס נדל”ן אחד |
| מבנה חוקי | Fonds Commun du Placement (FCP), Societe d’Investissement a Capital Variable (SICAV) Societe d’Investissement a Capital Fixe (SICAF) |
| תאים מופרדים (כן/לא) | כן |
| דרישות הון | הנכסים נטו המוחזקים על ידי UCI הרשום כ-FCP חייבים להיות בעלי ערך של לפחות 1,250,000 יורו ויש להשיגם תוך 6 חודשים לאחר האישור. במקרה של חברת SICAV וחברת SICAF, הערך המינימלי הוא 300,000 יורו במועד האישור. |
| מדיניות חישוב שווי נכסים נטו (NAV). | ערך הנכסים הנקי (NAV) הוא מחיר המנוי או החיסכון של UCI. הוא מוערך על ידי חלוקת השווי הנכסי הנקי של הקרן במספר היחידות המונפקות. ניתן לעשות זאת מדי יום, שבועי או חודשי וכו’. |
| מס מנוי | מס המנוי השנתי נקבע בשיעור של 0.05% על השווי הנקי של הנכסים המוערכים בימים האחרונים של כל רבעון קלנדרי. תעריף מופחת של 0.01% חל על קרנות המשווקות מזומן וקרנות מוסדיות. קרנות UCI יכולות גם להרוויח מפטור ממס אם הן משקיעות בקרנות פנסיה מיוחדות או בקרנות שכבר מרוויחות מפטורים ממס המנוי |
| מיסוי | פטור | מס הכנסה לחברות | מס עושר | ניכוי מס במקור (למעט אם הוראת החיסכון של האיחוד האירופי חלה עליו) |
| אישור ופיקוח על ידי ה-CSSF | כן, חייב להיות מורשה ומפוקח על ידי Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF) לפני ואחרי תחילת הפעילות |
| אפשרות לרישום | כן |
| דרכון אירופאי | ל-UCI עשוי להיות, או לא, דרכון אירופאי המאפשר לשווק באופן חופשי ברחבי האיחוד האירופי, תלוי אם הוא מכיר בהנחיות אירופיות או לא. |
| כללי היוון דק (יחס חוב להון) | יכול ללוות עד 25% מהנכסים נטו ללא כל הגבלה. |
| דרושים ספקי שירות לוקסמבורג | נותן חסות או יוזם; חברת ניהול; יועץ השקעות וסוכן מנהל; מפיץ ומועמד. |
משקיעים בוחרים להשקיע את נכסיהם בהתחייבויות להשקעות קולקטיביות (UCI) מכיוון שניתן למזג את הנכסים שגויסו ממספר רב של משקיעים. ובשל גודל הכספים שגויסו, מנהל הקרן יכול לגשת למגוון רחב של ניירות ערך ושוקי מניות שמשקיעים אישיים לא יכלו לגשת אליהם בעצמם.
הקרנות שלה גם כל כך מגוונות שהן יכולות לענות על הצרכים המסוימים של כל משקיע. כמו כן, UCI נהנית מרשת אמנות מס כפול.
כדי להקים את קרן ההשקעות שלך בלוקסמבורג, בוא נפנה עכשיו למומחה Damalion שלך .
