שולחן דמליון ארגנטינה

עושה עסקים בארגנטינה

מצבה הכלכלי של ארגנטינה משגשג. בשנת 2020 היא רשמה תוצר של 382.2 מיליארד דולר, מה שהפך אותה לכלכלה השלישית בגודלה באמריקה הלטינית ולמקום ה-31 בעולם. מצד שני, התמ”ג להון הוא 8,433 דולר לאזרח. לארגנטינה יש פוטנציאל גדול בתעשיות, כולל אגרו-עסקים ושירותים טכנולוגיים עם חדירה גבוהה בשווקים בינלאומיים גדולים. בנוסף, למדינה יש את Vaca Muerta, מאגר הגז הפצלים השני בגודלו בעולם ומאגר הנפט הרביעי בגודלו.

מערכת המשפט בארגנטינה

• מערכת המשפט של ארגנטינה מבוססת בעיקרה על חוק וחוק אזרחיים.
• פסיקה היא גם מרכיב קריטי במיון הפרשנות המשפטית, אך השופטים נדרשים רק לעקוב אחר החלטה קודמת ברוב המקרים.

בַּנקָאוּת

הבנק המרכזי של ארגנטינה (BCRA) הוא בלעדי ובלתי תלוי מהסניף המנהלי. תפקידו כולל עידוד יציבות פיננסית ומוניטרית, כמו גם צמיחה כלכלית ותעסוקתית עם שוויון חברתי כאחד מהעקרונות העיקריים שלו.

כדי להגביר את הפעילות הכלכלית ולבסס יציבות נומינלית בארגנטינה, מדיניות מוניטרית נחשבת ליעדים לטווח בינוני ליצירת איזון בר קיימא בין אינפלציה, קביעת שיעורי ריבית ומצרפים כספיים.

מטבע החוץ של ארגנטינה נחשב לגמיש עם בקרת הון. במונחים של מדיניות פיסקלית, לארגנטינה יש הסכם Stand By עם קרן המטבע הבינלאומית, המתווה יעדי חשבון ציבורי לשנים הקרובות. הממשלה הלאומית נמצאת במשא ומתן ליצירת מערכת יחסים מחודשת עם קרן המטבע הבינלאומית וארגונים רב-צדדיים בינלאומיים אחרים.

השקעות זרות בארגנטינה

באופן כללי, לתושבי חוץ יש אותן זכויות ומעמד כמו למשקיעים מקומיים. עם זאת קיימות מספר הגבלות, כולל:

• משקיעים זרים מוגבלים להחזיק ברוב המניות בתעשיית התעופה.
• למשקיעים זרים מותר רק 30% בעלות בחברות שידור ארגנטינאיות.
• נדרש אישור ממשלתי לפני שמשקיעים זרים יוכלו לרכוש קרקע באזורי גבול ואזורי ביטחון אחרים.
• תושבי חוץ רשאים להחזיק רק עד 15% מסך הקרקעות הכפריות בכל מחוז או עירייה בארגנטינה. אסור למשקיעים זרים להחזיק בקרקע המורכבת או ממוקמת לצד מקווי מים קבועים או משמעותיים.
• לבעלים זר אסור שיהיה יותר ממספר מוגדר של הקטרים, המשתנה בהתאם למיקום.

נדרש אישור מראש של סוכנויות רגולטוריות לרכישה בתעשיות הבאות:

• בַּנקָאוּת
• תִקשׁוֹרֶת
• ביטוח
• תקשורת

רכבים עסקיים של חברה בארגנטינה

גופים עסקיים הנפוצים על ידי משקיעים זרים לפעילות בארגנטינה הם כדלקמן:

• תאגיד מניות (SA), שההון מחולק למניות. ניתן להציע מניות לציבור ולהירשם בבורסה.
• חברה באחריות מוגבלת (SRL) שבה ההון מחולק למכסות.

תכונות עיקריות של חברה בערבון מוגבל (SRL) בארגנטינה

בעלי מניות/שותפים

• חייב להיות לפחות שני שותפים ולכל היותר 50 שותפים.

הון תאגידי

• אין הון מינימלי הנדרש לרכב עסקי זה. עם זאת, ההון התאגיד חייב להתאים לסוג הפעילות שתפתח על ידי החברה ומיוצג על ידי מכסות.

אחריות והון תאגידי

• אחריות השותפים מוגבלת לסכום הכולל של ההון התאגיד שלה.
• מכסות הון נושאות זכויות הצבעה.
• אין סוגים או סוגים שונים של מכסות הון.
• הערך של כל מכסה הוא ARS 10 כל אחת בכפולות של עשר.

העברת מניות או מכסות

• העברת המכסות הינה בחינם, אם כי היא עשויה להיות מוגבלת מסיבות ספציפיות שנקבעו בתקנון החברה.
• אמנם ההעברה עשויה להיות מוגבלת, אך לא ניתן לאסור אותה לחלוטין.
• נדרשים שינויים בתקנון החברה ורישום לאחר מכן בטאבו.

ניהול וניהול

• ניהול חברה בערבון מוגבל נתון בידי ההנהלה, המורכבת משני אנשים או יותר, אשר עשויים להיות שותפים או לא.
• רוב ההנהלה צריך להיות תושבים בארגנטינה.

הַשׁגָחָה

• מינוי ועדת ביקורת סטטוטורית, מבקר סטטוטורי או ועדת פיקוח היא אופציונלית ועליה להיות כפוף להוראות התקנון שלה.
• אם הון החברה עולה על 50,000,000 ARS מינוי כזה הוא חובה.
• הוראות המסדירות תאגידי מניות חלות משלימות על חברה בערבון מוגבל רק כאשר מועצת המפקח היא אופציונלית וכאשר היא דרישה.
• תכונות וחובות של גופים אלה צריכים להיות זהים לאלה של תאגידי מניות כאשר מינוי הוא חובה.

הון משתנה

• משתנה אינו מותר בחברה בערבון מוגבל.

מַטָרָה

• בסמכויות שיפוט מסוימות, סוג זה של חברה נחשב לשקוף, כמו שותפות, ולכן עשוי לאפשר בחירה בשיטת הסימון לצורכי מס.

התכונות העיקריות של תאגיד מניות (SA) בארגנטינה

בעלי מניות/שותפים

• חייב להיות לפחות שני בעלי מניות ומספר בלתי מוגבל של בעלי מניות.

הון תאגידי

• דרישת הון המניות המינימלית שנקבעה היא ARS 100,000 והיא מיוצגת אך ורק על ידי מניות.

אחריות והון תאגידי

• אחריות השותפים מוגבלת לסכום הכולל של ההון המופקד שלהם.
• מכסות הון נושאות זכויות הצבעה.

העברת מניות או מכסות

• העברת מניות מותרת ובחינם אך עשויה להיות מוגבלת מסיבות ספציפיות כפי שמצוין בתקנון התאגיד.
• יש למסור לחברה הודעת העברה.

ניהול וניהול

• ניהול תאגיד מניות נמצא בידי הדירקטוריון, המורכב משני אנשים או יותר, שיכולים להיות בעלי מניות או לא.
• רוב הדירקטוריון צריך להתגורר בארגנטינה.

הַשׁגָחָה

• מינוי ועדת ביקורת סטטוטורית, מבקר סטטוטורי או ועדת פיקוח היא דרישה, ועשויה לכלול אך לא רק את המקרים הבאים:

(I)- כאשר מלאי ההון הוא יותר מ- ARS 50,000,000.

(II) – כאשר התאגיד למניות רשום בבורסה.

• במקרה שחברה לא תעמוד בתנאים המחייבים מינוי או אם היא מחליטה שלא להקים דירקטוריון מפקח, על החברה להאציל חברים חלופיים לדירקטוריון במקום.

הון משתנה

• משתנה אינו מותר בתאגיד מניות.

מַטָרָה

• תאגיד המניות הוא הרכב הנפוץ ביותר על ידי משקיעים פרטיים וישויות משפטיות לעשות עסקים בארגנטינה.

פורמליות רישום חברה בארגנטינה

• בהתאם לסעיף 123 לחוק החברות, גופים זרים המעוניינים להחזיק במניות או להשתתף בהתאגדות של חברה ארגנטינאית חייבים להירשם בבדיקת התאגיד של המחוז בו תהיה החברה הזרה.
• מועד ההגשה ותאריך הרישום יכולים להימשך בין 15 ל-40 יום.

לכל בדיקה של תאגיד יש דרישות משלה לגבי התיעוד הדרוש לרישום. הדרישות כוללות את הדברים הבאים:

• תקנון ותקנון של חברה זרה.
• עותק של פרוטוקול ישיבת הדירקטוריון שבו נדונים פרטים רלוונטיים בפירוט.

תאגיד מניות נוצר על ידי שטר שנערך בפני נוטריון ציבורי או פרטי עם אישור נוטריוני של כל החותמים והוגש לפני בדיקת התאגיד של החברה.

חברה חייבת להירשם בפני משרד השומה שבו החברה משיגה את מספר המס שלה. דרישות רישום נוספות עבור תעשיות מסוימות הן חובה, כגון רישום הבנק המרכזי למוסדות פיננסיים. דרישות נוספות להתאגדות כוללות:

• מקורי ושני עותקים של שטר ציבורי או מסמך פרטי.
• תשלום דמי בדיקת תאגיד הדרושים.
• עותק של העיתון הרשמי בו פורסם שהחברה מאוגדת ואשר מסופקים נתונים רלוונטיים על החברה החדשה ובעלי המניות שלה ודירקטוריון.
• הוכחה שלפחות 25% מההון נפרע.
• דוח הכשרה מוקדמת שהוצא על ידי הנוטריון או עורך דין שבו הם מאשרים שהמסמכים שהוגשו עומדים בחקיקה התאגידית החלה.
• תיעוד כאשר מצויין כי חברה הינה חלק מישות זרה, יש להוכיח את קיומה של החברה הזרה ולמסור תיעוד המעיד על הסכמה הקשורה לחברה הזרה.

הון מניות של החברה

• ההון חייב להיות סביר עבור הפעילויות שהוא מתכנן לבצע.
• ההון המינימלי הוא ARS 12, 000 או 1 דולר.
• סקטורים מסוימים חייבים להיות בעלי הון מינימלי גבוה יותר, כמו במקרה של מוסדות פיננסיים וחברות ביטוח.
• אין דרישות הון מקסימליות.
• ניתן להנפיק מניות בתמורה שאינה במזומן כגון רכוש ונכסים בלתי מוחשיים.
• תמורה שאינה במזומן חייבת להיות מוערכת על ידי צד שלישי.
• העבודה אינה מהווה תרומה שאינה במזומן.

זכויות הנלוות למניות

תקנון עשוי לכלול הגבלות על זכויות הנלוות למניות ונוטה להסדיר את הדרך בה תנוהל חברה, לרבות:

• קביעת נהלי הצבעה לדירקטוריון ולבעלי מניות.
• קביעת נוהל מיוחד להעברת מניות לצדדים שלישיים.
• מנגנוני יישוב סכסוכים.

זכויות אוטומטיות להצמדה למניות

לבעלי המניות יש את הזכות:

• ישמעו באסיפת בעלי המניות.
• הצביעו באסיפת בעלי המניות.
• השתתפות ברווחי החברה.
• השתתפות בנכסי החברה במקרה של פירוק.
• לפרוש מהחברה במקרים מסוימים.
• סירוב לזכות במקרה של מנוי חדש של מניות.
• לפרוש מהחברה בנסיבות מסוימות.

ניהול חברה לתושבי חוץ בארגנטינה

• יש מבנה ניהול או דירקטוריון יחידי.
• אין מבנה דו-שכבתי.
• מנהלים של תאגיד מניות מכונים דירקטוריון בעוד שמנהלי חברה בערבון מוגבל מכונים דירקטוריון מנהלים.
• בהתאם לתקנון החברה, מועצת המנהלים יכולה להקים ועדה מנהלת שתנהל את העסקים השוטפים של החברה שלהם, ובכך ליצור מבנה דירקטוריון דו-שכבתי.
• על פי התקנון, ניתן להקים גוף מפקח. זה חובה במבנים עסקיים מסוימים, כמו במקרה של חברות ציבוריות וחברות בעלות הון מינימלי של 10 מיליון ארס וחברות המספקות שירותים ציבוריים.
• כמו כן ניתן להקים מועצת מעקב. הם מקבלים על עצמם סמכויות פיקוח על הדירקטוריון ויכולים למנות דירקטורים.
• דירקטוריון יכול למנות מנהל כללי או מנהל מיוחד שאליו הם יכולים להאציל תפקידים אדמיניסטרטיביים.
• במקרה של חברה בערבון מוגבל, ניתן להקצות סמכויות ניהול בין חברים בודדים בדירקטוריון המנהלים.

הגבלות ניהול

אין דרישות לאום החלות על דירקטורים, אם כי רוב הדירקטורים חייבים להתגורר בארגנטינה.

אחריות דירקטורים ונושאי משרה

• על הדירקטורים לפעול ביושר ובתום לב, תוך התחשבות בטובת החברה.
• דירקטורים יכולים לשאת באחריות אישית ופלילית כלפי החברה, בעלי המניות וצדדים שלישיים אם הם לא עמדו בחובות משפטיות כלליות או ספציפיות.

אחריות חברת האם

• לחברת אם יש אחריות מוגבלת לתרומתה להון החברה.
• חברת אם יכולה לשאת באחריות בתנאים מסוימים. לדוגמה, אם חברת האם תצביע שחברה נוקטת בדרך פעולה מסוימת לטובתה, היא תישא באחריות לחוד לכל נזק שייגרם לחברה.

דרישות דיווח החברה

חברות הרשומות ומאוגדות בארגנטינה חייבות להגיש את הפרטים הבאים:

• כל שינוי בתקנון.
• מינוי, הפסקה והתפטרות של דירקטורים.
• שינויים בהון, כל הגדלה או הפחתה.
• דוחות כספיים מדי שנה. חברות באחריות מוגבלת אינן חייבות להגיש את הדוחות הכספיים שלהן אלא אם ההון שלהן הוא 10 מיליון ARS או יותר.
• עמלת תאגיד שנתית לתאגידי מניות.
• חברות זרות חייבות להגיש הוכחה או הצהרת שבועה מדי שנה שהן מצייתות למשטר מידע המבקש להוכיח שעיקר עסקיה של החברה הזרה ביצעו בחו”ל.

עבודה ותעסוקה

החוקים העיקריים המסדירים את יחסי העבודה בארגנטינה הם כדלקמן:

• הסכם קיבוצי של חברה, מפעל או מפעל.
• חוזי עבודה פרטניים.
• אמנות בינלאומיות (כולל אמנות ארגון העבודה הבינלאומי שאושררו על ידי ארגנטינה).
• חוק 20,744 לחוזה עבודה (LCL) (אינו חל על עובדי ציבור ועובדי חקלאות).
• חוק עבודה 24,013.
• הסכמים קיבוציים לפעילות עסקית ארצית.
• כללי דיני עבודה קיבוציים כגון 14,250, 23,551 ו-23,546.
• החוקה הארגנטינאית והחוקים הלאומיים.

חוקי העבודה בארגנטינה חלים כל עוד העבודה מתבצעת בארגנטינה וללא קשר ללאום של עובדים ומעסיקים כאחד.

• כאשר העבודה מיושמת בתחומי שיפוט שונים, שני הצדדים יכולים לבחור את החוק שיחול בחוזה.
• עובדים שנשלחים למקום אחר תחת אותו מעסיק יהיו כפופים לחוקי ארגנטינה.
• אם החוזה מיושם בשטח שיפוט אחר על בסיס ארוך טווח או קבוע, הדין הזר ייחשב חל.
• אם לא ארגנטינאי נדרש לבצע את חובות העבודה שלו בארגנטינה, חוזה בכתב נערך כדרישה כדי לקבל בהצלחה את היתרי העבודה הדרושים.

עובדים לא ארגנטינאים העובדים בארגנטינה

אם לא אזרח מוקצה לעבוד בארגנטינה, חייב להיות חוזה בכתב כדי לקבל את היתרי העבודה הדרושים. כדי לקבל אישור עבודה, על עובד זר להגיש את המסמכים הבאים:

• עותק דרכון מקורי עם חותמת כניסה חוקית.
• עותק מקורי של תעודת לידה.
• אישור רישום פלילי מארץ המוצא.
• תעודת רישום פלילי שהושגה בארגנטינה.
• עבודה לפני חוזה.
• רישום בלשכת המס (Administracion Federal de Ingresos Publicos).

כל המסמכים חייבים לקבל אישור או אפוסטיל מהקונסוליה הארגנטינאית שבה מגיע העובד הזר.

כל הניירת בשפה זרה חייבת להיות מתורגמת מקצועית לספרדית על ידי מתרגם ציבורי מוסמך.

כל החברות הארגנטינאיות שמעסיקות עובדים זרים חייבות להיות רשומות כמעסיק מוסמך במשרד ההגירה הלאומי. משרד זה ייתן אישור למגורי עבודה על בסיס חוזה העבודה הקיים, הכולל את זהות העובד המאומתת.

מגורים בארגנטינה מאושרים אם היתר השהייה הוגש יחד עם מסמכים רלוונטיים אחרים. היתר שהייה מאפשר לעובד זר לקבל תושבות בארגנטינה למשך חודשיים עד שלושה. ההיתרים אמורים להתחדש מדי שנה.

משטר מיסוי

• כלי רכב עסקיים הם תושבי מס אם הם מאוגדים בארגנטינה.
• חוק מס הכנסה קובע כי רווחים שהושגה על ידי חברה בבעלות זרה בארגנטינה יחויבו במס בארגנטינה.

מס הכנסה

• לחברות תושבות מוטל מס הכנסה על הכנסות ברחבי העולם בשיעור של 35%, המשולמים במקדמות חודשיות, על בסיס חובות המס שלהן מהשנה הקודמת.

מס הכנסה מינימום משוער

• הכוונה למס ישיר פדרלי החל על תאגידים תושבי מס ותושבי חוץ המקיימים מוסד קבע בארגנטינה.
• מופעל על החזקת נכסים מניבים על ידי התאגיד ומוערך על פי שווי הנכסים המניבים הכולל של הנישום.
• השיעור החל הוא 1% על הערך הכולל של הנכסים, מעל לסכום מצטבר של 200,000 ARS.
• במקרה שסך הנכסים אינו עולה על ערך זה או מס הכנסה ששולם גבוה מ-1% מסך שווי הנכסים, לא ישולם מס הכנסה מינימלי משוער.
• הסכום הכולל ששולם עבור מס הכנסה מינימלי משוער יכול לשמש כזיכוי מס כנגד מס הכנסה עתידי למשך עד עשר שנים.

מס נכסים אישיים

• מס חל כאשר שווי הנכסים שבבעלות הנישום נכון לסוף השנה הקלנדרית עולה על 305,000 ARS.
• שיעור משתנה בין 0.5% ל-1.25%
• המס החל על מניות ושאר חלקי הון בחברות ארגנטינה הוא 0.5% על שווי ההון העצמי הנקי של החברה ומשולם על ידי חברת ארגנטינה.

מס הכנסה ברוטו

• מתייחס למס מחוזי המחושב על הכנסה ברוטו של חברה לחברה בעלת פעילות מסחרית תקופתית בתחום שיפוטה.
• התעריפים נקבעים על ידי כל מחוז ונעים בין 1% ל-6%, בהתאם לפעילות.

מס ערך מוסף

• 21% תעריף רגיל
• 10% למכירת בעלי חיים, מצרכים ומתן שירותים מסוימים
• 27% על שירותי תקשורת ומכירת חשמל, גז ומים בפיקוח מונה.

מס בלו

• נבדק על העברת טובין ומתן סוגים מסוימים של שירותים
• התעריפים החלים משתנים בהתאם לסחורה או לשירותים המסוימים שניתנו.
• 60% ממחיר הסיגריות לצרכן
• 20% על משקאות אלכוהוליים, או יותר מ-10% מסיום הלימודים באלכוהול
• 10% על רכב כאשר ערכו עולה על 170,000 ARS
• 20% על פריטי יוקרה

מס בולים

• הכוונה למס מקומי המוטל על מכשירים ציבוריים ופרטיים המבוצעים בארגנטינה ומחוצה לה כאשר השפעותיהם מופקות בתחומי שיפוט רלוונטיים אחד או יותר בארגנטינה.
• שיעורי המס נקבעים על ידי כל מחוז, ונעים בין 0.5% ל-3%, בהתאם לאופי ותוכנו של החוזה.

דיבידנדים, אינטרסים ותמלוגים IP

דיבידנדים ששולמו

• דיבידנדים המחולקים על ידי חברות ארגנטינה אינם חייבים במס הכנסה ללא קשר למדינת המגורים של בעל המניות.
• חלוקת דיבידנד מחברות שלא שילמו מס הכנסה ברמת חברות מוערכות למס השוויון. זה חל בכל פעם שהרווחים החשבונאיים עולים על ההכנסה החייבת ברמת התאגיד או ב-35% מהעודף.

דיבידנדים שהתקבלו

• דיבידנדים המתקבלים מחברה זרה חייבים להתווסף לדוח מס הכנסה של חברה, אך החברה בארגנטינה יכולה לנכות כזיכוי מס על כל מס הכנסה ששולם בחו”ל.

ריבית ששולמה

תשלומי הריבית של חברות ארגנטינה לגופים זרים כפופים לניכוי מס במקור בשיעורים הבאים:

• 5% כאשר הלווים הם גופים פיננסיים לפי חוק 21,526 וכאשר המלווים הם בנקים או גופים פיננסיים הנשלטים על ידי בנקים מרכזיים ורשויות דומות וממוקמים בתחומי שיפוט שאינם נחשבים לתחומי שיפוט של מס נמוך.
• כל שיעורי אמנות כפל מס החלים.
• 35% על כל שאר המקרים.

שולמו תמלוגים IP (קניין רוחני).

• תמלוגי IP עשויים להיות כפופים לשיעור ניכוי מס במקור מופחת של 28% אם ההסכם נרשם ברשות המוסמכת.
• תשלומים המבוצעים בתמורה לסיוע טכני שלא הושג בארגנטינה כפופים לשיעור ניכוי מס במקור של 21%.
• בכל שאר המקרים, חל מס אפקטיבי של 31.5%.
• שיעור ניכוי מס במקור של 5% חל על רישיונות תוכנה אם התוכנה רשומה בזכויות יוצרים במשרד זכויות המחבר הלאומי.
• התעריפים אינם חלים אם קיים שיעור ניכוי במקור נמוך יותר המסופק במסגרת אמנת כפל מס.

כללי תמחור העברה

• חל כאשר חברה ארגנטינה מתקשרת בעסקה עסקית עם חברה קשורה בחו”ל או חברה לא קשורה הממוקמת בתחומי שיפוט של מס נמוך ומחירי העסקה אינם משקפים את מחירי השוק.
• כדי להוכיח שתנאי העסקה שוות ערך לעסקה בטווח יד, על חברה בארגנטינה להגיש דוח מיוחד לרשויות המס המכיל מידע מפורט כולל נתונים ומסמכים תומכים.

אמנות כפל מס

• ארגנטינה חתמה על אמנות מס עם מדינות רבות החברות באיחוד האירופי, כולל בריטניה, צרפת, גרמניה וספרד, כמו גם מדינות אחרות שאינן חברות באיחוד האירופי, כולל אוסטרליה, ברזיל, בוליביה, קנדה וצ’ילה.
• הסכמים מבוססים, מלבד אלו עם מדינות דרום אמריקה, על אמנת המס המופתית של ה-OECD על הכנסה ועל הון.
• קיימת אמנת מס בין ארגנטינה לארצות הברית.