Firma americană de investiții private Bain Capital, cu sediul la Boston, dorește să re-listeze compania aeriană Virgin Australia (cea mai mare companie aeriană după mărimea flotei care folosește marca Virgin), într-o mișcare care ar veni în contextul în care piața internă de aviație a țării se îmbunătățește de la minimele pandemice.
Listarea la bursă a Virgin Australia, una dintre cele mai mari companii aeriene din Australia, ar fi probabil una dintre cele mai mari oferte publice inițiale (IPO) din Australia în 2023, după ce activitatea pe piețele de capital a scăzut în 2022, pe fondul incertitudinii de pe piețele financiare internaționale.
Planul Bain Capital privind listarea
Bain evaluează cum să poziționeze cel mai bine compania aeriană pentru o creștere continuă și un succes pe termen lung. De asemenea, intenționează să mențină o participație substanțială la o viitoare ofertă publică inițială a Virgin Australia. În acest sens, Bain a trimis recent o cerere de propuneri privind listarea la băncile de investiții și se așteaptă să facă numiri în termen de o lună.
De asemenea, Bain a declarat că va căuta îndrumări privind cel mai bun moment și cea mai bună structură pentru a readuce compania aeriană la Bursa de Valori din Australia, dar a adăugat că nu s-a luat nicio decizie cu privire la dacă și când se va întâmpla acest lucru.
Implicarea Reunion Capital
Firma de tip boutique Reunion Capital, firma de consultanță financiară cu sediul la Sydney care oferă servicii în domeniul ofertelor publice inițiale, al capitalului propriu și al vânzărilor secundare de acțiuni, a fost desemnată drept consilier financiar în cadrul tranzacției și va supraveghea numirea băncilor de investiții care să conducă IPO, însă Reunion Capital a refuzat să comenteze orice numire.
Participația Bain Capital în afacere
Mărimea participației pe care Bain Capital ar trebui să o păstreze este una dintre întrebările pe care băncile care vor participa la oferta publică inițială vor trebui să le pună pentru a prevedea cât de mare ar putea fi cererea pentru această tranzacție. Bain nu a comentat acest aspect.
Achiziționarea Virgin Australia de către Bain Capitals
Până în 2020, Virgin a înregistrat șapte pierderi anuale la rând, chiar înainte ca pandemia să ruineze călătoriile la nivel global. Și toate eforturile de redresare a companiei aeriene au fost adesea împiedicate de un consiliu de administrație care includea reprezentanți ai cinci investitori străini.
Consiliul de administrație, din care fac parte companii aeriene care controlau peste 90% din companie, nu a fost dispus să injecteze capital nou la începutul pandemiei, deoarece și afacerile lor au avut de suferit.
Astfel, compania aeriană a fost plasată sub administrare voluntară, iar Bain a cumpărat-o pentru 3,5 miliarde de dolari australieni (2,45 miliarde de dolari), inclusiv pasivele.
Răsturnare de situație pentru Virgin
În prezent, condițiile de pe piața aviației s-au îmbunătățit semnificativ și, în acest sens, frontierele de stat și internaționale ale Australiei s-au redeschis.
Virgin a revenit la întreaga sa forță, deoarece și-a reconstruit flota de Boeing 737 la practic aceeași dimensiune ca înainte de pandemie și a închis diviziile globale și bugetare care pierdeau bani.
Ideea în jurul unei potențiale listări a Virgin a apărut în timp ce Qantas (transportatorul de pavilion al Australiei și a treia cea mai veche companie aeriană din lume încă în funcțiune) este pe cale să înregistreze în luna următoare un profit de bază pentru primul semestru de 1,35 miliarde de dolari australieni până la 1,45 miliarde de dolari australieni, o schimbare bruscă față de pierderea de bază înainte de impozitare de 1,28 miliarde de dolari australieni înregistrată anul trecut.
Cu scopul de a ajuta companiile în creștere să își atingă potențialul maxim, planurile Bain Capital pentru Virgin Australia vor îmbunătăți cu siguranță compania aeriană pe termen lung.
Damalion sprijină industria aeronautică prin servicii de consultanță și structurarea capitalului privat. Contactați acum expertul Damalion pentru a afla mai multe.
