Soukromý kapitál a rizikový kapitál poskytují majitelům firem způsoby, jak získat finanční prostředky na provoz nebo rozvoj svých společností. Soukromý kapitál je kapitál investovaný do společnosti, která není veřejně kótovaná nebo obchodovaná, zatímco rizikový kapitál je financování začínajících podniků, které vykazují silný potenciál dlouhodobého růstu.
- Soukromé kapitálové fondy: soukromé kapitálové fondy investují a získávají majetkový podíl v soukromých společnostech, zpravidla v těch, které jsou ve fázi vysokého růstu nebo jejichž výkonnost je nízká. Soukromé kapitálové fondy nedrží investice ve veřejně obchodovaných společnostech, tj. společnostech kótovaných na burze.
- Rizikový kapitál: rizikový kapitál je podmnožinou soukromého kapitálu a označuje investice do začínajících podniků s malou nebo žádnou ziskovostí. Rizikový kapitál se obecně zaměřuje na vyhledávání, identifikaci a investování do toho, o čem věří, že bude úspěšné a přinese velké zisky. Rizikový kapitál je způsob poskytování dlouhodobého kapitálového financování novým, rychle rostoucím společnostem. Někdy se nazývá “investice soukromého kapitálu”. Existují tři základní typy soukromých kapitálových transakcí – startovací rizikový kapitál, rozvojový kapitál a odkupy.
Jinými slovy, rizikový kapitál je alternativou k dlouhodobému financování a podnikatelské riziko je rozděleno prostřednictvím partnerství mezi manažery investičních fondů (generálními partnery) a podnikateli (vlastníky podniků).
Manažeři investičních fondů (generální partneři) a podnikatelé
Partnerství mezi správci investičních fondů (jsou zodpovědní za fondy Seed Capital, Venture Capital a Private Equity) a podnikateli (mají podniky v různých fázích zralosti a hledají kapitál a zkušenosti, aby zajistili růst podniků) je pro podniky velmi přínosné a podpoří tyto podniky ve všech fázích vývoje, od Seed Capital (ten je zaměřen na strukturování podniku), přes fázi Venture Capital (na podporu expanze podniků, které již dosáhly významných zisků) až po Private Equity, který financuje již rozvinuté podniky.
Fáze investice
Většina úspěšných společností se řídí srovnatelným modelem růstu. Procházejí různými fázemi vývoje a každá fáze vyžaduje financování v jiné výši a struktuře. Tyto typy financování obvykle zahrnují:
- Počáteční fáze: tato fáze se vztahuje k okamžiku, kdy se zrodí podnikatelský nápad a je vytvořena počáteční koncepce podniku. Projekt bude financován z prostředků podnikatele.
- Startup/Development: v této fázi je služba nebo produkt podniku vytvořen, ale není komerčně prodáván. Investice do dlouhodobého majetku a zařízení pro komerční výrobu jsou nyní nezbytné.
- Expanze: v této fázi společnost rychle roste a rozšiřuje se na nové trhy, může potřebovat řadu fundraisingů.
- Mezaniny: společnost má nyní za sebou několikaletou historii s tendencí k dlouhodobému úspěchu. Při přípravě na vstup na burzu může být nutné restrukturalizovat a posílit rozvahu. Autorizace renomovanou firmou rizikového kapitálu zároveň přiláká větší zájem investorů.
- Odkupy: odkup je získání kontroly nad podnikem prostřednictvím nákupu akcií nebo aktiv a obchodních závazků podniku. Při odkupu budou rizikoví investoři vlastnit většinu základního kapitálu a budou mít strategickou kontrolu nad společností, zatímco každodenní provoz přenechají vedení.
Kromě pomoci při řízení rizik, snižování pravděpodobnosti neúspěchu a poskytování výhodných možností financování poskytuje rizikový kapitál také dlouhodobou podporu v několika oblastech a možnosti navazování kontaktů.
Financování je nezbytné pro podnikatele a začínající podniky a pro společnosti, které chtějí urychlit své podnikání. Rizikový kapitál a soukromý kapitál jsou jedny ze způsobů, jak toto financování získat.
V této souvislosti může Damalion poskytovat služby rizikového kapitálu, které pomohou vašemu podniku najít investory, a může pomoci rizikovým fondům rozvíjet portfoliové společnosti. Kontaktujte svého odborníka na Damalion a začněte.
