Die Luxemburger Special Limited Partnership (SCSp oder Special Limited Partnership- SLP-) hat sich schnell zu einem bevorzugten Vehikel für die Strukturierung privater Investmentfonds in ganz Europa entwickelt, insbesondere bei Immobilien- und Infrastrukturstrategien. Für Investoren, die sich den wachsenden polnischen Markt für wertsteigernde Anlagen erschließen möchten, bietet die Gründung einer Luxemburger SCSp einen flexiblen, steuereffizienten und anlegerfreundlichen Rahmen.
Warum SCSp für Mehrwert-Strategien?
Die SCSp, oder Société en Commandite Spéciale (Spezielle Kommanditgesellschaft – SLP)ist eng an die angelsächsische Kommanditgesellschaft angelehnt. Sie kombiniert vertragliche Freiheit, volle Steuertransparenz und eine flexible Unternehmensführung – ideal für alternative Anlagestrategien.
In der SCSp-Struktur:
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General Partner (GP): Verwaltet den Fonds und haftet unbeschränkt. Normalerweise wird eine luxemburgische SARL verwendet, um das Risiko zu begrenzen.
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Kommanditisten (LPs): Investoren steuern Kapital bei, haben aber eine beschränkte Haftung und keine Rechte bei der täglichen Verwaltung.
GP-LP-Regime und Steuertransparenz
Die luxemburgische SCSp (Special Limited Partnership – SLP) ist keine juristische Person, sondern eine vertragliche Vereinbarung. Sie ist vollständig steuerlich transparent, das heißt:
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Die SCSp selbst unterliegt in Luxemburg nicht der Körperschaftssteuer, der kommunalen Gewerbesteuer oder der Vermögenssteuer.
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LPs werden entsprechend ihrer steuerlichen Ansässigkeit auf ihrem eigenen Niveau besteuert.
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Der GP (wenn er als luxemburgische Gesellschaft organisiert ist) kann je nach Struktur lokalen Steuern auf seine Managementgebühren und Carried Interest unterliegen.
Diese Transparenz ermöglicht es ausländischen Investoren, Steuerschichten zu vermeiden und gleichzeitig die vollständige Einhaltung der internationalen Steuervorschriften, einschließlich ATAD, DAC6 und BEPS, sicherzustellen.
Buchhaltung und regulatorische Verpflichtungen
Obwohl sie nicht reguliert ist (es sei denn, sie wurde unter dem Dach von RAIF, SIF oder SICAR gegründet), muss die SCSp (Special Limited Partnership – SLP):
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Erstellen Sie Jahresabschlüsse (Lux GAAP oder IFRS) und hinterlegen Sie diese beim Luxemburger Handelsregister.
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Ernennen Sie einen in Luxemburg ansässigen AIFM (Alternative Investment Fund Manager), es sei denn, Sie sind von der De-Minimis-Regel ausgenommen (AUM < €100M mit Hebelwirkung oder < €500M ohne Hebelwirkung und keine Rücknahme für 5 Jahre).
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Erfüllen Sie die AML-CFT-Due-Diligence- und KYC-Vorschriften und unterhalten Sie einen eingetragenen Firmensitz in Luxemburg.
Damalion unterstützt seine Kunden durch:
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Strukturierung der SCSp, Entwurf des LPA (Limited Partnership Agreement) und Einbindung des GP.
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Koordinierung mit lizenzierten AIFMs, Verwahrern, Verwaltern und Wirtschaftsprüfern.
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Sicherstellung einer angemessenen steuerlichen und rechtlichen Strukturierung sowohl für EU- als auch für Nicht-EU-Investoren.
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Abwicklung der laufenden Compliance, Buchhaltung und Jahresabschlüsse.
Warum Polen? Die 5 attraktivsten Regionen für wertsteigernde Investitionen
Polen ist einer der dynamischsten Immobilienmärkte Europas, mit starken Fundamentaldaten, der EU-Mitgliedschaft und einem beständigen BIP-Wachstum. Hier sind die fünf attraktivsten Investitionsregionen:
1. Warschau
Die Hauptstadt Polens ist der liquideste und reifste Immobilienmarkt, ideal für:
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Umwandlung von Büros in Serviced Apartments
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Hauptsitz des Unternehmens
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Einzelhandel (Einkaufszentren und Einkaufsstraßen)
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Seniorenwohnungen und private Gesundheitseinrichtungen
2. Kraków
Als Polens Technologie- und Universitätszentrum:
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Studentenwohnungen und Co-Living-Anlagen entwickeln sich gut.
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Rechenzentren profitieren von lokalen Talenten und der Energieinfrastruktur.
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Wertsteigernde Upgrades für gewerbliche Büros sind nach dem COVID sehr beliebt.
3. Breslau
Bekannt für Produktion und Logistik:
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Hohe Nachfrage nach städtischen Logistikzentren und Lagern für die letzte Meile.
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Chancen im Bereich Bildungsinfrastruktur und erschwinglicher Wohnraum.
4. Dreistadt (Gdańsk, Gdynia, Sopot)
Rasch wachsender Markt an der Küste:
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Das Gastgewerbe zieht touristisches Kapital an.
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Fachmarktzentren und Supermärkte expandieren in den Vorstädten.
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Gute Zone für Serviced Apartments und Studentenwohnungen.
5. Poznań
Starke mittelgroße Stadt mit stabilem Ertragsprofil:
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Attraktiv für Rechenzentren
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Renovierung alter Büros in Boutique-Hotels oder Gesundheitszentren.
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Projekte in den Bereichen Bildung und Wohnen zur Miete ziehen institutionelles Kapital an.
Für institutionelle oder private Investoren, die Kapital in Polens Value-Add-Immobiliensegmenten einsetzen möchten, bietet eine Luxemburger SCSp die ideale Mischung aus Flexibilität, Transparenz und professionellem Management. Ganz gleich, ob Sie ein Rechenzentrum in Krakau, einen Logistikpark in Breslau oder die Umwandlung von Büros in Hotelimmobilien in Warschau anstreben, Damalion stellt sicher, dass Ihre Fondsstruktur vom ersten Tag an solide, gesetzeskonform und effizient ist.
Das multidisziplinäre Team von Damalion bietet Ihnen eine umfassende Unterstützung – von der Einrichtung des Fonds über die steuerliche Strukturierung bis hin zur Koordination der Partner und der Einhaltung gesetzlicher Vorschriften – damit Sie sich auf Ihre Anlagestrategie konzentrieren können, während wir uns um den Rest kümmern. Wenden Sie sich jetzt an Ihren Damalion-Experten, um Ihren unregulierten Investmentfonds in Luxemburg aufzulegen.
10 Top-Touristenorte, die Sie während Ihrer 24-stündigen Geschäftsreise in Polen besuchen sollten, jeweils mit einem offiziellen Website-Link:
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Historisches Zentrum von Warschau (Altstadt) – Der wunderschön rekonstruierte mittelalterliche Stadtkern, eine UNESCO-Welterbestätte, eignet sich perfekt für einen 1-stündigen Spaziergang
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Das Warschauer Königsschloss – Imposanter barock-manieristischer Palast und Museum auf dem Schlossplatz, durchdrungen von der nationalen Geschichte
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Łazienki Park & Schloss auf der Insel – Warschaus größter königlicher Park mit Pfauen, Sommerkonzerten und ruhigen Gärten
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Schloss Wilanów – Majestätische königliche Residenz und Museum aus dem 17. Jahrhundert, umgeben von formalen Gärten
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Königliches Schloss Wawel (Kraków) – Historischer und kultureller Komplex von Weltrang auf einem Hügel mit Kathedrale und königlichen Gemächern
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Wawel-Kathedrale – Majestätische gotische Kathedrale und Krönungsstätte auf dem Wawel-Hügel
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Warschauer Barbakane – Historisches Festungstor, das die Alt- und die Neustadt verbindet – ein mittelalterliches Festungsrelikt
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Nationalmuseum in Warschau – Großes Kunstmuseum mit polnischen und internationalen Sammlungen von der Antike bis zur Neuzeit
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Krakowskie Przedmieście, Warschau – Elegante, von Kirchen, Palästen und Cafés gesäumte Allee des Königswegs
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Offizielles Touristenportal von Warschau – Portal für Sehenswürdigkeiten, Veranstaltungen, Verkehrsmittel und gastronomische Tipps aus einer Hand.
Reiseroute Fit für Ihre 24-Stunden-Geschäftsreise
Morgen (Warschau):
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Start in der Altstadt zum Frühstück und für Fotos
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Spaziergang auf dem Krakowskie Przedmieście zum Königsschloss
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Schlendern Sie durch den Łazienki Park für eine ruhige Pause
Nachmittag (Warschau):
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Halt im Nationalmuseum für Kunst und Kultur
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Besuchen Sie das Schloss Wilanów, wenn es die Zeit erlaubt (mit dem Taxi oder der Straßenbahn möglich)
Abend (Option Kraków):
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Wenn Sie nach Krakau fliegen, besuchen Sie vor dem Abendessen das Königsschloss Wawel und die Wawel-Kathedrale.
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Rückkehr nach Warschau oder Verlängerung des Aufenthalts in Krakau
Diese ikonischen Orte bieten einen reichen Vorgeschmack auf die polnische Geschichte, Kultur und Architektur – und das alles innerhalb einer eintägigen Geschäftsreise.
